此外，当前地产股估值水平几乎处于近10年最低水平，市场已经将行业空间有限、政策延续“房住不炒”等利空因素充分反映，随着竣工上修、交房结算，行业龙头未来两年业绩增长确定性极高。

标的方面可关注保利地产（600048）、万 科Ａ（000002）等。

【热点聚焦】

支付宝首次成立搜索事业部、行业迎来风口

据悉，支付宝近期内部进行了一轮组织架构调整：搜索业务重新整合后首次成为独立事业部，原淘宝搜索产品总监袁怀宾调任支付宝，担任支付宝搜索业务“一号位”。搜索成为独立部门，这也意味着其战略地位在支付宝内进一步提升。支付宝官方数据显示，过去一年，搜索已经成为用户在支付宝端内获取小程序服务的核心流量入口。消息人士透露，支付宝搜索框即将迎来重要改版，方向会聚焦于搜索的智能化和个性化。

近一年，国内搜索市场竞争高涨，字节跳动加紧搜索布局，先后上线网页版以及独立App百科产品，华为也推出自研搜索引擎，阿里也忍不住加大对搜索业务的投入。此前，在5月20日的支付宝合作伙伴大会上，支付宝透露新版本中应用中心将全面开放，第三方小程序也能拥有首页“黄金位”，享受到亿级流量曝光。据悉，喜茶入驻支付宝小程序后，2个月内月活用户增长15倍，其中五成流量来自支付宝搜索，小程序复方率提升5倍，成交额增长了50倍。

目前，支付宝数字生活平台上有超过170万个小程序，在小程序触达用户的过程中，搜索的重要性不言而喻，未来在商业化方面也将带来想象空间。随着支付宝的重磅布局，巨头间的竞争将更加激烈，这将促进小程序生态日益完善，并推动小程序的全面爆发，搜索引擎营销、小程序应用等行业将收益。

信息发展（300469）与阿里签署合作协议，公司将为阿里提供AI赋能所需的测试数据、行业应用软件、行业解决方案及相关的技术支持服务。公司信息化解决方案支持移动端通过微信小程序、支付宝小程序的应用嵌入。

思美传媒（002712）互联网广告业务以综合性互联网营销服务为发展方向，互联网视频投放、搜索引擎营销（SEM）为主要互联网业务增长点，其他互联网营销服务协调发展，目前阿里巴巴（中国）有限公司和支付宝（中国）网络技术有限公司为公司主要销售客户。

【产业观察】

需求不断放量、快递行业高景气有望维持

近期德邦股份股价持续上行，原因是韵达股份与德邦股份此前联合宣布，韵达股份旗下全资子公司宁波福杉拟以自有资金和自筹资金认购6.14亿元入股德邦股份，成为其第二大股东。强强联合，快递行业或迎新格局，意味着头部企业集中度继续加强。

随着国内肺炎疫情的好转，快递物流业已基本摆脱疫情影响。据国家邮政局公布的数据，4月份全国快递服务企业业务量完成65亿件。其中韵达以17.7%的市占率排名第一，顺丰、申通、圆通市占率分别为9.4%、10.5%、14.5%。另外，有机构预计，直播电商今年GMV有望增至近万亿元，或催生快递需求100+亿件。电商平台促销刺激快递需求，叠加疫情加速消费向线上渗透，快递行业件量增速有望超预期。

上市公司，可关注件量增速领先的韵达股份（002120），以及成本改善显著的圆通速递（600233）。

【行业动态】

英允许用瑞德西韦治疗新冠重症、产业链公司受益

英国卫生部26日宣布，计划允许一部分符合临床标准的新冠重症患者在治疗中使用抗病毒药物瑞德西韦，以帮助他们更快康复。瑞德西韦是美国吉利德科技公司研发的一款抗病毒药物，用于治疗埃博拉出血热和中东呼吸综合征等疾病。美国食品和药物管理局已在1日发布一项紧急使用授权，允许美国医疗机构治疗新冠重症患者时“紧急使用”瑞德西韦。

据英国卫生部介绍，目前包括英国在内的全球多个国家正对这种药物开展临床试验，初期的试验数据显示这种药物能够将新冠患者的康复时间缩短约4天。英国卫生部表示，将与其他政府机构和制药企业合作，将这一药物用于医院中的成年和青少年新冠重症患者。

瑞德西韦是吉利德科学开发的重磅抗病毒药物，目前孟加拉国公开销售之后，英国有望获批使用，产业链相关公司有望受益。

博腾股份（300363）吉利德科学是公司核心客户，公司已收到其抗病毒药物瑞德西韦中间体订单确认函件。

海南海药（000566）与国内外合作伙伴的紧密合作，已经完成瑞德西韦原料药及制剂工艺研发。

【信息追踪】

印度发布农药禁令、或重塑全球供应格局